高级量化对比分析
孚日股份 (002083.SZ)
沪深300指数 (399300.sz)
📈 累计收益
89.48%vs 基准 19.40%
📊 波动率
37.7%基准 16.1%
量化摘要
对孚日股份的股价走势进行量化分析显示，其表现优于沪深300指数，实现了70.48%的年化超额收益，展现出强劲的增长潜力。 从投资价值角度看，其年化Alpha为84.00%，Beta值为0.44，属于低风险防御性特征的股票。 风险评估显示，其最大回撤(20.94%)高于基准，股价波动剧烈，投资需警惕下行风险。 综合来看，孚日股份的量化评级为“卓越”，为投资者提供了重要的决策参考。
核心量化指标摘要
年化Alpha ?
84.00%
Beta ?
0.44
夏普比率 ?
2.31
最大回撤 ?
20.94%
信息比率 ?
1.85
上行/下行捕获率 ?
52.9 / -16.5
关键见解
- 股票的年化收益率跑赢基准 70.48%，表现出色。
- 获得了 84.00% 的年化Alpha收益，显示出一定的超额回报能力。
- Beta值为 0.44，表明其波动性小于市场，风险相对较低。
- 最大回撤大于基准，风险暴露较高。
- 索提诺比率优于基准，表明其在承担下行风险方面获得了更好的回报。
- 收益呈尖峰肥尾分布，发生极端行情的概率较高。
- 下行捕获率小于100，表明在市场下跌时，该股具备较好的防御能力。
上涨潜力与下跌风险评估
看跌中性看涨
👍 上涨潜力 (Bullish Factors)
- 年化收益率: 跑赢基准 70.48% (89.97%)
- 年化Alpha: 具备选股或择时带来的超额收益能力 (84.00%)
- 夏普比率: 风险调整后收益优于基准 (2.31)
- 信息比率: 获取超额收益的稳定性高 (1.85)
- 索提诺比率: 下行风险调整后收益更优 (4.12)
- 偏度: 正偏态分布，具备获取超大正收益的潜力 (1.19)
- 短期动量(21日): 短期趋势强于基准，处于上升通道 (86.89%)
- 下行捕获率: 熊市中防御性好，跌幅显著小于基准 (-16.48)
👎 下跌风险 (Bearish Factors)
- 最大回撤: 回撤控制能力弱于基准 (20.94%)
- 峰度: 尖峰肥尾，发生极端事件（黑天鹅）的概率较高 (8.27)
- RSI(14日): 进入超买区间，可能存在短期回调风险 (86.12)
- 上行捕获率: 牛市中进攻性弱，涨幅落后于基准 (52.90)
收益率对比
超额收益
滚动指标
收益与风险调整后收益
指标
孚日股份
沪深300指数
超额/差异
年化收益率 (%)
89.97
19.48
70.48
夏普比率 ?
2.31
1.02
1.28
索提诺比率 ?
4.12
1.40
2.72
卡玛比率 ?
4.30
1.45
2.84
风险与波动性
指标
孚日股份
沪深300指数
比值/差异
年化波动率 (%) ?
37.66
16.09
2.34x
最大回撤 (%) ?
20.94
13.42
1.56x
在险价值 (VaR 95%, %) ?
-2.64
-1.52
-1.12
日内平均波幅 (%) ?
2.44
1.25
1.95x
相对表现
指标
值
解释
贝塔 (Beta) ?
0.44
衡量资产相对于整个市场（基准）的波动性或系统性风险。Beta > 1，表示资产波动大于市场；Beta < 1，表示波动小于市场。
年化阿尔法 (Alpha, %) ?
84.00
衡量在剔除了市场系统性风险（Beta）后，通过主动管理（如选股、择时）获得的超额收益。正Alpha是超额回报的来源。
跟踪误差 (%) ?
38.04
衡量收益率偏离基准的程度，越小表示越贴近基准。
信息比率 ?
1.85
主动收益（超额收益）与主动风险（跟踪误差）的比率。衡量在承担主动风险的情况下，获取超额收益的稳定性。大于0.5被认为是较好的水平。
相关系数 ?
0.19
衡量与基准走势的相关性，1为完全正相关。
决定系数 (R²) ?
3.60%
衡量资产的收益变动中，有多大比例可以由基准指数的变动来解释。R²越接近100%，说明Beta和Alpha的有效性越高。
上行捕获率 ?
52.90
衡量当基准上涨时，该资产的收益表现。大于100表示在基准上涨时，资产表现更好；小于100则表示表现较差。
下行捕获率 ?
-16.48
衡量当基准下跌时，该资产的收益表现。小于100表示在基准下跌时，资产的亏损更少，具备更好的防御性；大于100则表示亏损更多。
分布形态与尾部风险
指标
孚日股份
沪深300指数
差异
偏度 (Skewness) ?
1.19
-1.41
2.60
超额峰度 (Kurtosis) ?
8.27
9.51
-1.25
条件在险价值 (CVaR 95%, %) ?
-4.36
-2.47
-1.88
奥米加比率 (Omega) ?
1.49
1.20
0.28
动量与趋势
指标
孚日股份
沪深300指数
差异
RSI (14日) ?
86.12
52.69
33.44
动量 (21日, %) ?
86.89
2.35
84.53
动量 (63日, %) ?
91.77
12.91
78.86