中国交建估值是否合理？

PE6.62倍,历史61%分位,合理偏高水平。建议关注财务指标和行业对比。

市盈率滚动12月,用最近12月净利润计算,反映最新盈利能力。公式:股价/每股收益(TTM)。

历史分位61%含义？

当前估值在历史中位置。61%时间低于当前,39%时间高于当前。分位越低越便宜。

如何用估值通道图？

蓝线=PE实际值,绿线=中位数,灰区=±1σ范围。跌破下轨可能买入机会,突破上轨需警惕。

PE=股价/收益,适合盈利稳定;PB=股价/净资产,适合重资产;PS=股价/营收,适合初创。

中国交建(601800.SH)估值分析：PE 6.62 (61%分位)值得投资吗？

在近1年内，中国交建的滚动市盈率 (PE TTM)为 6.62，其历史估值水平合理（分位 61%）。同期估值范围在 4.88 (最低) 到 8.17 (最高) 之间。

价格对比沪深300

数据说明：

本图仅展示焦点股票与基准指数的趋势，可切换 6M / 1Y / 2Y / 3Y / 5Y 时间范围；曲线显示区间内以首日为基准的累计收益率（%）。

估值对比分析

中国交建 601800.SH20251211焦点个股 vs 组合

对比模式（行业均值 / 偏离 / 分位）

估值指标	个股估值	行业均值	绝对差异	相对偏离	同业分位	估值水平
市盈率 (PE)	5.87	43.54	-37.67	-86.5%	—	吸引
滚动市盈率 (PE TTM)基准	6.62	43.11	-36.49	-84.6%	—	合理
市净率 (PB)	0.47	3.73	-3.26	-87.4%	—	吸引
市销率 (PS)	0.18	4.94	-4.76	-96.4%	—	吸引

历史模式（6M/1Y/2Y/3Y/5Y：分位 / 中位 / 区间）

估值指标	个股估值	6M			1Y			2Y			3Y			5Y			估值水平
估值指标	个股估值	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	估值水平
市盈率 (PE)	5.87	2%	6.19	5.87 ~ 7.19	1%	6.36	5.87 ~ 7.51	9%	6.33	4.87 ~ 8.18	6%	6.56	4.87 ~ 10.78	6%	6.56	4.87 ~ 10.78	吸引
滚动市盈率 (PE TTM)基准	6.62	36%	6.69	6.16 ~ 7.40	55%	6.59	6.04 ~ 7.50	61%	6.48	4.88 ~ 8.17	43%	6.71	4.88 ~ 10.68	43%	6.71	4.88 ~ 10.68	合理
市净率 (PB)	0.47	2%	0.50	0.42 ~ 0.59	1%	0.52	0.42 ~ 0.64	6%	0.52	0.42 ~ 0.69	4%	0.54	0.42 ~ 0.84	4%	0.54	0.42 ~ 0.84	吸引
市销率 (PS)	0.18	2%	0.19	0.18 ~ 0.22	1%	0.19	0.18 ~ 0.24	13%	0.19	0.15 ~ 0.26	11%	0.19	0.15 ~ 0.29	11%	0.19	0.15 ~ 0.29	吸引

行业聚合对比

数据源：行业日频聚合（最新交易日）；金额口径：总市值/流通市值（万元），成交额（千元）。

行业名称	层级	样本数	总市值	流通市值	成交额	换手(等权)	换手(加权)	PE_TTM(等权)	PE_TTM(加权)	PE(等权)	PE(加权)	PB(等权)	PB中位	PS(等权)	>MA20	>MA60	>MA250	股息率中位	更新
建筑装饰	L1	174	2.13万亿	1.88万亿	375.50亿	3.26%	1.97%	48.28	9.53	44.03	8.71	5.27	2.33	4.85	0.20%	0.30%	0.66%	1.31%	2025-12-11
基础建设	L2	65	1.04万亿	0.89万亿	142.11亿	3.12%	1.59%	43.11	8.35	43.54	7.49	3.73	2.27	4.94	0.18%	0.29%	0.66%	1.19%	2025-12-11
基建市政工程	L3	24	0.81万亿	0.68万亿	53.41亿	2.01%	0.78%	21.12	7.51	24.53	6.96	1.76	1.05	0.99	0.21%	0.33%	0.71%	2.61%	2025-12-11

估值通道

—

±1σ: — ~ — ±2σ: — ~ —

基础建设核心指标对比表（取市值排名前20名）

股票名称	估值指标				盈利能力				市场表现
股票名称	PE	PE TTM基准	PB	PS	ROE	EPS	BPS	年化ROE	总市值	日成交额
中国交建	5.87	6.62	0.47	0.18	4.24%	0.79	18.04	5.66%	1,374亿	1.22亿
中国中铁	4.79	5.38	0.42	0.12	4.82%	0.64	12.76	6.43%	1,336亿	3.42亿
中国铁建	4.76	4.95	0.39	0.10	4.42%	0.96	20.09	5.90%	1,056亿	2.45亿
中国能建	11.62	12.27	0.89	0.22	2.69%	0.07	2.63	3.59%	976亿	4.47亿
中国电建	7.46	8.39	0.62	0.14	4.44%	0.41	8.35	5.92%	896亿	4.17亿
四川路桥	11.64	10.85	1.70	0.78	10.73%	0.61	5.72	14.31%	839亿	4.21亿
中国核建	17.27	20.78	1.64	0.31	3.47%	0.37	7.22	4.62%	357亿	7.32亿
隧道股份	6.98	7.78	0.64	0.29	3.28%	0.35	9.90	4.37%	198亿	1.62亿
汇绿生态	269.69	194.04	11.10	30.00	3.29%	0.07	2.02	4.39%	176亿	18.08亿
中铁工业	9.90	12.13	0.71	0.60	3.68%	0.42	11.17	4.91%	175亿	7,714.27万
西藏天路	—	—	3.66	4.70	0.58%	0.02	2.93	0.77%	148亿	2.64亿
华图山鼎	264.41	81.14	35.28	4.95	72.73%	1.27	2.02	96.97%	140亿	1.05亿
东方园林	—	—	9.06	15.87	-0.13%	0.00	0.26	-0.18%	139亿	1.01亿
广东建工	11.89	12.84	1.01	0.20	4.05%	0.15	3.67	5.41%	139亿	6,879.80万
深城交	129.18	152.43	5.77	10.38	1.83%	0.08	4.49	2.44%	137亿	1.04亿
浙文互联	79.38	98.81	2.40	1.63	2.45%	0.09	3.51	3.27%	125亿	4.25亿
宏润建设	40.93	41.82	2.28	1.96	4.86%	0.20	4.10	6.48%	116亿	1.19亿
浙江交科	8.37	9.25	0.70	0.23	4.62%	0.27	5.90	6.16%	110亿	8,510.64万
东湖高新	18.31	25.10	1.10	2.87	0.86%	0.07	8.23	1.14%	97亿	1.55亿
山东路桥	4.04	4.13	0.59	0.13	5.70%	0.70	10.22	7.60%	94亿	1.35亿

常见问题

中国交建(601800.SH)的估值是否合理？

当前 PE 为 5.87 倍，PB 为 0.47 倍，PS 为 0.18 倍，PE TTM 处于历史第 61.00% 分位，估值相对高估。从多维度看： - PE 反映盈利能力，PB 反映净资产水平，PS 适合成长型公司。 - 当前估值分位数显示公司估值处于历史中等水平。 - 建议结合行业均值、公司财务质量（如ROE、净利润增速）、成长性等进一步判断投资价值。估值仅为参考，投资需结合基本面、行业趋势和市场环境综合分析。

什么是 PE TTM？

PE TTM（市盈率-滚动12个月）= 股价 ÷ 最近12个月每股收益。相比静态 PE，TTM 更能反映公司最新盈利能力，适合季节性波动较大的行业。

历史分位数的意义是什么？

分位数表示当前估值在历史数据中的相对位置。例如45%分位表示：历史上有45%的时间估值比现在低，55%的时间比现在高，可判断当前是相对低估还是高估。

中国交建值得投资吗？

需综合考虑：①估值水平（当前61.00%分位）②行业对比③财务质量④成长性⑤风险因素。估值仅是参考维度之一，建议结合基本面、技术面全面分析。

如何使用估值通道图？

通道图显示股价在估值区间的运行轨迹。当股价接近下轨（低估区）时可能是买入机会；接近上轨（高估区）时需谨慎。但需结合市场环境和公司基本面变化判断。

PE、PB、PS 有什么区别？

PE（市盈率）适合盈利稳定的公司；PB（市净率）适合资产驱动型企业（如银行、地产）；PS（市销率）适合高成长但尚未盈利的公司（如科技股）。不同行业侧重不同指标。

如何分析中国交建的估值？

查看当前估值指标

关注核心估值指标（PE TTM、PB、PS），了解中国交建当前的估值倍数。这些指标反映了市场对公司的定价水平。

分析历史分位数

观察当前估值在历史数据中的位置（分位数）。分位数低于30%通常表示相对低估，高于70%则可能高估，需结合基本面判断。

对比行业/基准

将个股估值与行业均值、沪深300等基准指数对比，判断是溢价还是折价。合理的溢价/折价应有业绩或成长性支撑。

查看估值通道图

通过估值通道图观察股价在历史估值区间的运行轨迹，识别潜在的买入（接近下轨）或卖出（接近上轨）机会。

综合财务质量指标

评估ROE、净利润增速、资产负债率等财务指标。高质量公司即使估值略高也可能值得配置，反之低估但质量差的公司需谨慎。

评估投资风险与机会

结合估值水平、财务质量、行业前景、市场情绪等多维度，判断风险收益比是否合理，制定买入、持有或卖出策略。