稳健医疗估值是否合理？

PE26.82倍,历史35%分位,合理偏低水平。建议关注财务指标和行业对比。

市盈率滚动12月,用最近12月净利润计算,反映最新盈利能力。公式:股价/每股收益(TTM)。

历史分位35%含义？

当前估值在历史中位置。35%时间低于当前,65%时间高于当前。分位越低越便宜。

如何用估值通道图？

蓝线=PE实际值,绿线=中位数,灰区=±1σ范围。跌破下轨可能买入机会,突破上轨需警惕。

PE=股价/收益,适合盈利稳定;PB=股价/净资产,适合重资产;PS=股价/营收,适合初创。

稳健医疗(300888.SZ)估值分析：PE 26.82 (35%分位)值得投资吗？

在近1年内，稳健医疗的滚动市盈率 (PE TTM)为 26.82，其历史估值水平合理（分位 35%）。同期估值范围在 7.18 (最低) 到 76.89 (最高) 之间。

价格对比沪深300

数据说明：

本图仅展示焦点股票与基准指数的趋势，可切换 6M / 1Y / 2Y / 3Y / 5Y 时间范围；曲线显示区间内以首日为基准的累计收益率（%）。

估值对比分析

稳健医疗 300888.SZ20251104焦点个股 vs 组合

对比模式（行业均值 / 偏离 / 分位）

估值指标	个股估值	行业均值	绝对差异	相对偏离	同业分位	估值水平
市盈率 (PE)	33.72	66.37	-32.65	-49.2%	—	合理
滚动市盈率 (PE TTM)基准	26.82	52.40	-25.58	-48.8%	—	合理
市净率 (PB)	2.04	3.15	-1.11	-35.2%	—	合理
市销率 (PS)	2.61	2.97	-0.36	-12.1%	—	合理

历史模式（6M/1Y/2Y/3Y/5Y：分位 / 中位 / 区间）

估值指标	个股估值	6M			1Y			2Y			3Y			5Y			估值水平
估值指标	个股估值	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	估值水平
市盈率 (PE)	33.72	41%	34.18	31.50 ~ 48.66	27%	36.83	29.96 ~ 48.89	63%	31.60	11.09 ~ 48.89	76%	25.18	11.09 ~ 48.89	76%	25.18	11.09 ~ 48.89	合理
滚动市盈率 (PE TTM)基准	26.82	2%	30.71	26.81 ~ 41.10	2%	30.80	26.81 ~ 62.94	36%	30.52	7.18 ~ 76.89	61%	21.37	7.18 ~ 76.89	61%	21.37	7.18 ~ 76.89	合理
市净率 (PB)	2.04	24%	2.11	1.95 ~ 2.78	37%	2.07	1.55 ~ 2.78	67%	1.81	1.22 ~ 2.78	45%	2.07	1.22 ~ 3.04	45%	2.07	1.22 ~ 3.04	合理
市销率 (PS)	2.61	41%	2.65	2.44 ~ 3.49	34%	2.69	2.12 ~ 3.49	67%	2.25	1.61 ~ 3.49	59%	2.41	1.61 ~ 4.30	59%	2.41	1.61 ~ 4.30	合理

行业聚合对比

数据源：行业日频聚合（最新交易日）；金额口径：总市值/流通市值（万元），成交额（千元）。

行业名称	层级	样本数	总市值	流通市值	成交额	换手(等权)	换手(加权)	PE_TTM(等权)	PE_TTM(加权)	PE(等权)	PE(加权)	PB(等权)	PB中位	PS(等权)	>MA20	>MA60	>MA250	股息率中位	更新
纺织服饰	L1	159	1.43万亿	1.32万亿	355.81亿	3.31%	2.71%	46.53	19.50	46.56	19.73	3.90	2.06	3.59	0.63%	0.64%	0.82%	1.67%	2025-11-04
美容护理	L1	33	0.32万亿	0.27万亿	46.15亿	2.36%	1.68%	51.56	31.15	65.01	31.25	3.26	2.88	3.97	0.42%	0.33%	0.64%	1.06%	2025-11-04
个护用品	L2	15	0.10万亿	0.08万亿	13.54亿	2.41%	1.64%	52.40	29.85	66.37	34.22	3.15	2.79	2.97	0.40%	0.40%	0.67%	1.21%	2025-11-04

估值通道

—

±1σ: — ~ — ±2σ: — ~ —

个护用品核心指标对比表（取市值排名前20名）

股票名称	估值指标				盈利能力				市场表现
股票名称	PE	PE TTM基准	PB	PS	ROE	EPS	BPS	年化ROE	总市值	日成交额
华利集团	18.10	20.25	4.46	2.90	9.95%	1.43	13.84	19.90%	695亿	2.07亿
东方盛虹	—	—	1.81	0.44	1.13%	0.06	5.09	2.25%	604亿	1.65亿
南山铝业	11.11	10.50	1.03	1.60	5.15%	0.23	4.45	10.29%	537亿	16.89亿
恺英网络	31.36	26.43	5.00	9.98	12.88%	0.45	3.84	25.76%	511亿	9.41亿
常山北明	—	—	7.29	4.31	-1.75%	-0.06	3.30	-3.49%	380亿	17.36亿
福能股份	10.49	9.74	1.12	2.01	5.23%	0.48	9.28	10.47%	293亿	4.79亿
稳健医疗	33.72	26.82	2.04	2.61	4.34%	0.84	19.79	8.68%	235亿	2.17亿
创维数字	61.09	152.93	2.40	1.76	1.34%	0.08	5.60	1.78%	153亿	2.85亿
伟星股份	17.91	19.00	2.79	2.68	8.45%	0.32	3.76	16.89%	125亿	7,353.71万
锦龙股份	—	77.25	4.84	18.52	5.09%	—	2.79	10.19%	123亿	1.59亿
嘉化能源	11.47	11.12	1.15	1.26	5.69%	0.43	7.58	11.39%	116亿	1.63亿
长江传媒	11.47	9.72	1.10	1.53	7.12%	0.56	8.01	14.25%	108亿	1.74亿
联创电子	—	—	4.94	1.04	1.10%	0.02	2.03	2.20%	106亿	2.56亿
南山智尚	51.42	53.45	2.60	6.07	3.92%	0.27	7.51	5.22%	98亿	1.24亿
巨星农牧	17.95	25.42	3.13	1.53	3.30%	0.21	5.84	4.40%	93亿	1.01亿
旷达科技	55.51	50.24	2.43	4.33	2.10%	0.05	2.48	4.20%	91亿	9,352.08万
三房巷	—	—	1.78	0.36	-4.81%	-0.07	1.31	-9.62%	88亿	6,351.37万
黑牡丹	72.59	83.34	0.84	1.82	0.61%	0.06	10.09	0.82%	88亿	1.30亿
南极电商	—	—	2.09	2.60	0.33%	0.01	1.69	0.65%	87亿	1.07亿
海欣股份	54.86	52.99	1.77	10.40	2.46%	0.09	3.66	4.92%	83亿	3,360.39万

常见问题

稳健医疗(300888.SZ)的估值是否合理？

当前 PE 为 33.72 倍，PB 为 2.04 倍，PS 为 2.61 倍，PE TTM 处于历史第 35.00% 分位，估值相对低估。从多维度看： - PE 反映盈利能力，PB 反映净资产水平，PS 适合成长型公司。 - 当前估值分位数显示公司估值处于历史中等水平。 - 建议结合行业均值、公司财务质量（如ROE、净利润增速）、成长性等进一步判断投资价值。估值仅为参考，投资需结合基本面、行业趋势和市场环境综合分析。

什么是 PE TTM？

PE TTM（市盈率-滚动12个月）= 股价 ÷ 最近12个月每股收益。相比静态 PE，TTM 更能反映公司最新盈利能力，适合季节性波动较大的行业。

历史分位数的意义是什么？

分位数表示当前估值在历史数据中的相对位置。例如45%分位表示：历史上有45%的时间估值比现在低，55%的时间比现在高，可判断当前是相对低估还是高估。

稳健医疗值得投资吗？

需综合考虑：①估值水平（当前35.00%分位）②行业对比③财务质量④成长性⑤风险因素。估值仅是参考维度之一，建议结合基本面、技术面全面分析。

如何使用估值通道图？

通道图显示股价在估值区间的运行轨迹。当股价接近下轨（低估区）时可能是买入机会；接近上轨（高估区）时需谨慎。但需结合市场环境和公司基本面变化判断。

PE、PB、PS 有什么区别？

PE（市盈率）适合盈利稳定的公司；PB（市净率）适合资产驱动型企业（如银行、地产）；PS（市销率）适合高成长但尚未盈利的公司（如科技股）。不同行业侧重不同指标。

如何分析稳健医疗的估值？

查看当前估值指标

关注核心估值指标（PE TTM、PB、PS），了解稳健医疗当前的估值倍数。这些指标反映了市场对公司的定价水平。

分析历史分位数

观察当前估值在历史数据中的位置（分位数）。分位数低于30%通常表示相对低估，高于70%则可能高估，需结合基本面判断。

对比行业/基准

将个股估值与行业均值、沪深300等基准指数对比，判断是溢价还是折价。合理的溢价/折价应有业绩或成长性支撑。

查看估值通道图

通过估值通道图观察股价在历史估值区间的运行轨迹，识别潜在的买入（接近下轨）或卖出（接近上轨）机会。

综合财务质量指标

评估ROE、净利润增速、资产负债率等财务指标。高质量公司即使估值略高也可能值得配置，反之低估但质量差的公司需谨慎。

评估投资风险与机会

结合估值水平、财务质量、行业前景、市场情绪等多维度，判断风险收益比是否合理，制定买入、持有或卖出策略。