龙元建设估值是否合理？

PE0.00倍,历史0%分位,低估水平。建议关注财务指标和行业对比。

市盈率滚动12月,用最近12月净利润计算,反映最新盈利能力。公式:股价/每股收益(TTM)。

历史分位50%含义？

当前估值在历史中位置。50%时间低于当前,50%时间高于当前。分位越低越便宜。

如何用估值通道图？

蓝线=PE实际值,绿线=中位数,灰区=±1σ范围。跌破下轨可能买入机会,突破上轨需警惕。

PE=股价/收益,适合盈利稳定;PB=股价/净资产,适合重资产;PS=股价/营收,适合初创。

龙元建设(600491.SH)估值分析及趋势图

价格对比沪深300

数据说明：

本图仅展示焦点股票与基准指数的趋势，可切换 6M / 1Y / 2Y / 3Y / 5Y 时间范围；曲线显示区间内以首日为基准的累计收益率（%）。

估值对比分析

龙元建设 600491.SH20251121焦点个股 vs 组合

对比模式（行业均值 / 偏离 / 分位）

估值指标	个股估值	行业均值	绝对差异	相对偏离	同业分位	估值水平
市净率 (PB)	0.48	5.00	-4.52	-90.4%	—	合理
市销率 (PS)	0.51	6.83	-6.32	-92.5%	—	合理

历史模式（6M/1Y/2Y/3Y/5Y：分位 / 中位 / 区间）

估值指标	个股估值	6M			1Y			2Y			3Y			5Y			估值水平
估值指标	个股估值	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	估值水平
市净率 (PB)	0.48	1%	0.53	0.48 ~ 0.60	0%	0.55	0.48 ~ 0.64	35%	0.52	0.31 ~ 0.66	23%	0.57	0.31 ~ 0.78	23%	0.57	0.31 ~ 0.78	合理
市销率 (PS)	0.51	1%	0.59	0.51 ~ 0.67	0%	0.63	0.51 ~ 0.74	45%	0.56	0.25 ~ 0.77	57%	0.50	0.25 ~ 0.77	57%	0.50	0.25 ~ 0.77	合理

行业聚合对比

数据源：行业日频聚合（最新交易日）；金额口径：总市值/流通市值（万元），成交额（千元）。

行业名称	层级	样本数	总市值	流通市值	成交额	换手(等权)	换手(加权)	PE_TTM(等权)	PE_TTM(加权)	PE(等权)	PE(加权)	PB(等权)	PB中位	PS(等权)	>MA20	>MA60	>MA250	股息率中位	更新
建筑装饰	L1	180	2.13万亿	1.86万亿	410.29亿	3.91%	2.17%	50.53	9.62	45.80	8.80	5.20	2.34	4.95	0.13%	0.33%	0.68%	1.30%	2025-11-21
房屋建设Ⅱ	L2	25	0.39万亿	0.38万亿	54.55亿	3.09%	1.42%	51.65	6.56	29.34	5.81	5.00	2.09	6.83	0.12%	0.20%	0.60%	1.92%	2025-11-21
房屋建设Ⅲ	L3	25	0.39万亿	0.38万亿	54.55亿	3.09%	1.42%	51.65	6.56	29.34	5.81	5.00	2.09	6.83	0.12%	0.20%	0.60%	1.92%	2025-11-21

估值通道

—

±1σ: — ~ — ±2σ: — ~ —

房屋建设Ⅱ 核心指标对比表（取市值排名前20名）

股票名称	估值指标				盈利能力				市场表现
股票名称	PE	PE TTM基准	PB	PS	ROE	EPS	BPS	年化ROE	总市值	日成交额
中国建筑	4.70	4.86	0.45	0.10	6.43%	—	11.47	12.87%	2,169亿	12.22亿
上海建工	11.11	11.88	0.76	0.08	1.54%	—	3.51	3.09%	241亿	7.32亿
华建集团	48.83	64.18	3.60	2.25	2.60%	—	5.44	5.21%	191亿	7.09亿
高新发展	246.26	417.58	6.89	2.12	3.12%	0.19	6.17	6.24%	151亿	2.48亿
陕建股份	4.68	12.49	0.48	0.09	3.16%	—	7.39	6.32%	138亿	1.04亿
华图山鼎	245.18	75.24	32.72	4.59	60.24%	1.08	2.13	120.49%	130亿	1.05亿
浙江建投	50.85	47.98	1.48	0.12	1.87%	0.15	6.20	3.75%	98亿	2.17亿
同济科技	23.46	36.07	2.31	2.28	3.58%	0.24	6.56	7.16%	95亿	1.77亿
城地香江	—	—	2.35	5.18	1.04%	0.06	5.91	2.09%	84亿	1.52亿
安徽建工	5.94	6.70	0.72	0.08	3.52%	0.32	6.37	7.05%	80亿	9,489.77万
重庆建工	—	—	0.89	0.24	-3.16%	-0.13	4.14	-6.32%	67亿	1.31亿
宁波建工	18.33	20.84	1.24	0.27	2.61%	0.11	4.15	5.22%	57亿	2.53亿
祥龙电业	368.16	255.25	39.25	62.29	13.00%	—	0.31	26.00%	47亿	1.05亿
龙元建设	—	—	0.48	0.51	0.70%	—	6.63	1.39%	47亿	6,238.18万
尤安设计	—	—	1.54	20.35	-0.63%	-0.10	16.40	-0.84%	44亿	7,869.61万
汉嘉设计	—	—	3.65	2.66	1.99%	0.07	3.36	3.99%	28亿	8,704.28万
华阳国际	22.00	32.80	1.91	2.36	2.27%	0.18	7.18	4.54%	28亿	5,569.89万
中衡设计	52.47	66.14	1.89	2.02	3.82%	0.21	5.53	7.64%	27亿	9,799.68万
启迪设计	—	—	2.34	2.20	2.60%	0.16	6.33	5.20%	26亿	2.82亿
新城市	—	—	2.09	12.94	-1.56%	-0.10	6.07	-2.08%	26亿	7,885.18万

常见问题

龙元建设(600491.SH)的估值是否合理？

当前 PE 为 0.00 倍，PB 为 0.48 倍，PS 为 0.51 倍，PE TTM 处于历史第 50.00% 分位，估值合理。从多维度看： - PE 反映盈利能力，PB 反映净资产水平，PS 适合成长型公司。 - 当前估值分位数显示公司估值处于历史中等水平。 - 建议结合行业均值、公司财务质量（如ROE、净利润增速）、成长性等进一步判断投资价值。估值仅为参考，投资需结合基本面、行业趋势和市场环境综合分析。

什么是 PE TTM？

PE TTM（市盈率-滚动12个月）= 股价 ÷ 最近12个月每股收益。相比静态 PE，TTM 更能反映公司最新盈利能力，适合季节性波动较大的行业。

历史分位数的意义是什么？

分位数表示当前估值在历史数据中的相对位置。例如45%分位表示：历史上有45%的时间估值比现在低，55%的时间比现在高，可判断当前是相对低估还是高估。

龙元建设值得投资吗？

需综合考虑：①估值水平（当前50.00%分位）②行业对比③财务质量④成长性⑤风险因素。估值仅是参考维度之一，建议结合基本面、技术面全面分析。

如何使用估值通道图？

通道图显示股价在估值区间的运行轨迹。当股价接近下轨（低估区）时可能是买入机会；接近上轨（高估区）时需谨慎。但需结合市场环境和公司基本面变化判断。

PE、PB、PS 有什么区别？

PE（市盈率）适合盈利稳定的公司；PB（市净率）适合资产驱动型企业（如银行、地产）；PS（市销率）适合高成长但尚未盈利的公司（如科技股）。不同行业侧重不同指标。

如何分析龙元建设的估值？

查看当前估值指标

关注核心估值指标（PE TTM、PB、PS），了解龙元建设当前的估值倍数。这些指标反映了市场对公司的定价水平。

分析历史分位数

观察当前估值在历史数据中的位置（分位数）。分位数低于30%通常表示相对低估，高于70%则可能高估，需结合基本面判断。

对比行业/基准

将个股估值与行业均值、沪深300等基准指数对比，判断是溢价还是折价。合理的溢价/折价应有业绩或成长性支撑。

查看估值通道图

通过估值通道图观察股价在历史估值区间的运行轨迹，识别潜在的买入（接近下轨）或卖出（接近上轨）机会。

综合财务质量指标

评估ROE、净利润增速、资产负债率等财务指标。高质量公司即使估值略高也可能值得配置，反之低估但质量差的公司需谨慎。

评估投资风险与机会

结合估值水平、财务质量、行业前景、市场情绪等多维度，判断风险收益比是否合理，制定买入、持有或卖出策略。