金河生物估值是否合理？

PE36.64倍,历史42%分位,合理水平。建议关注财务指标和行业对比。

市盈率滚动12月,用最近12月净利润计算,反映最新盈利能力。公式:股价/每股收益(TTM)。

历史分位42%含义？

当前估值在历史中位置。42%时间低于当前,58%时间高于当前。分位越低越便宜。

如何用估值通道图？

蓝线=PE实际值,绿线=中位数,灰区=±1σ范围。跌破下轨可能买入机会,突破上轨需警惕。

PE=股价/收益,适合盈利稳定;PB=股价/净资产,适合重资产;PS=股价/营收,适合初创。

金河生物(002688.SZ)估值分析：PE 36.64 (42%分位)值得投资吗？

在近1年内，金河生物的滚动市盈率 (PE TTM)为 36.64，其历史估值水平合理（分位 42%）。同期估值范围在 29.02 (最低) 到 67.52 (最高) 之间。

价格对比沪深300

数据说明：

本图仅展示焦点股票与基准指数的趋势，可切换 6M / 1Y / 2Y / 3Y / 5Y 时间范围；曲线显示区间内以首日为基准的累计收益率（%）。

估值对比分析

金河生物 002688.SZ20251121焦点个股 vs 组合

对比模式（行业均值 / 偏离 / 分位）

估值指标	个股估值	行业均值	绝对差异	相对偏离	同业分位	估值水平
市盈率 (PE)	45.90	56.92	-11.02	-19.4%	—	合理
滚动市盈率 (PE TTM)基准	36.64	42.68	-6.04	-14.2%	—	合理
市净率 (PB)	1.96	2.50	-0.54	-21.5%	—	合理
市销率 (PS)	1.94	6.54	-4.60	-70.3%	—	合理

历史模式（6M/1Y/2Y/3Y/5Y：分位 / 中位 / 区间）

估值指标	个股估值	6M			1Y			2Y			3Y			5Y			估值水平
估值指标	个股估值	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	估值水平
市盈率 (PE)	45.90	1%	51.75	45.90 ~ 60.91	37%	48.36	35.79 ~ 75.87	56%	42.22	30.79 ~ 75.87	54%	45.33	30.79 ~ 75.87	54%	45.33	30.79 ~ 75.87	合理
滚动市盈率 (PE TTM)基准	36.64	22%	39.16	34.52 ~ 52.47	37%	37.77	31.85 ~ 67.52	42%	37.57	29.02 ~ 67.52	28%	44.80	29.02 ~ 67.52	28%	44.80	29.02 ~ 67.52	合理
市净率 (PB)	1.96	1%	2.26	1.96 ~ 2.63	39%	2.13	1.38 ~ 2.93	69%	1.60	1.03 ~ 2.93	80%	1.68	1.03 ~ 2.93	80%	1.68	1.03 ~ 2.93	合理
市销率 (PS)	1.94	1%	2.19	1.94 ~ 2.57	39%	2.04	1.42 ~ 3.02	69%	1.65	1.11 ~ 3.02	65%	1.79	1.11 ~ 3.02	65%	1.79	1.11 ~ 3.02	合理

行业聚合对比

数据源：行业日频聚合（最新交易日）；金额口径：总市值/流通市值（万元），成交额（千元）。

行业名称	层级	样本数	总市值	流通市值	成交额	换手(等权)	换手(加权)	PE_TTM(等权)	PE_TTM(加权)	PE(等权)	PE(加权)	PB(等权)	PB中位	PS(等权)	>MA20	>MA60	>MA250	股息率中位	更新
农林牧渔	L1	131	2.00万亿	1.66万亿	485.79亿	5.01%	2.85%	46.24	20.54	54.12	24.05	7.93	2.50	4.22	0.24%	0.39%	0.70%	1.06%	2025-11-21
动物保健Ⅱ	L2	14	0.09万亿	0.09万亿	22.48亿	2.53%	2.50%	42.68	33.21	56.92	37.95	2.50	2.14	6.54	0.21%	0.36%	0.86%	1.12%	2025-11-21
动物保健Ⅲ	L3	14	0.09万亿	0.09万亿	22.48亿	2.53%	2.50%	42.68	33.21	56.92	37.95	2.50	2.14	6.54	0.21%	0.36%	0.86%	1.12%	2025-11-21

估值通道

—

±1σ: — ~ — ±2σ: — ~ —

动物保健Ⅱ 核心指标对比表（取市值排名前20名）

股票名称	估值指标				盈利能力				市场表现
股票名称	PE	PE TTM基准	PB	PS	ROE	EPS	BPS	年化ROE	总市值	日成交额
天康生物	16.11	21.61	1.36	0.57	4.82%	0.25	5.15	9.64%	97亿	1.96亿
贤丰控股	—	—	4.87	9.19	4.87%	0.04	0.81	9.73%	40亿	3.75亿
金河生物	45.90	36.64	1.96	1.94	6.04%	0.18	3.01	12.08%	46亿	1.03亿
*ST绿康	—	—	—	10.02	—	-0.53	-0.68	—	65亿	2,332.30万
回盛生物	—	18.16	1.86	3.26	6.67%	0.66	10.17	13.33%	39亿	1.30亿
中牧股份	109.34	36.14	1.36	1.29	1.47%	0.08	5.48	2.95%	78亿	1.02亿
生物股份	119.96	129.76	2.39	10.41	1.13%	0.06	4.79	2.26%	131亿	5.83亿
亨通股份	66.25	65.81	3.47	9.40	3.64%	0.04	1.19	7.29%	126亿	3.24亿
国发股份	—	—	3.91	8.87	-0.76%	-0.01	1.47	-1.51%	30亿	8,121.19万
普莱柯	49.89	32.23	1.85	4.44	4.44%	0.34	7.53	8.88%	46亿	6,166.84万
海利生物	25.51	25.49	2.85	16.11	1.16%	0.03	2.41	2.32%	44亿	6,076.42万
蔚蓝生物	60.55	45.39	2.14	2.87	1.54%	0.11	6.87	3.07%	38亿	9,327.77万
申联生物	—	—	2.72	12.63	-0.92%	-0.03	3.40	-1.83%	38亿	5,529.64万
科前生物	18.76	15.61	1.72	7.62	5.50%	0.47	8.70	11.00%	72亿	6,079.90万

常见问题

金河生物(002688.SZ)的估值是否合理？

当前 PE 为 45.90 倍，PB 为 1.96 倍，PS 为 1.94 倍，PE TTM 处于历史第 42.00% 分位，估值合理。从多维度看： - PE 反映盈利能力，PB 反映净资产水平，PS 适合成长型公司。 - 当前估值分位数显示公司估值处于历史中等水平。 - 建议结合行业均值、公司财务质量（如ROE、净利润增速）、成长性等进一步判断投资价值。估值仅为参考，投资需结合基本面、行业趋势和市场环境综合分析。

什么是 PE TTM？

PE TTM（市盈率-滚动12个月）= 股价 ÷ 最近12个月每股收益。相比静态 PE，TTM 更能反映公司最新盈利能力，适合季节性波动较大的行业。

历史分位数的意义是什么？

分位数表示当前估值在历史数据中的相对位置。例如45%分位表示：历史上有45%的时间估值比现在低，55%的时间比现在高，可判断当前是相对低估还是高估。

金河生物值得投资吗？

需综合考虑：①估值水平（当前42.00%分位）②行业对比③财务质量④成长性⑤风险因素。估值仅是参考维度之一，建议结合基本面、技术面全面分析。

如何使用估值通道图？

通道图显示股价在估值区间的运行轨迹。当股价接近下轨（低估区）时可能是买入机会；接近上轨（高估区）时需谨慎。但需结合市场环境和公司基本面变化判断。

PE、PB、PS 有什么区别？

PE（市盈率）适合盈利稳定的公司；PB（市净率）适合资产驱动型企业（如银行、地产）；PS（市销率）适合高成长但尚未盈利的公司（如科技股）。不同行业侧重不同指标。

如何分析金河生物的估值？

查看当前估值指标

关注核心估值指标（PE TTM、PB、PS），了解金河生物当前的估值倍数。这些指标反映了市场对公司的定价水平。

分析历史分位数

观察当前估值在历史数据中的位置（分位数）。分位数低于30%通常表示相对低估，高于70%则可能高估，需结合基本面判断。

对比行业/基准

将个股估值与行业均值、沪深300等基准指数对比，判断是溢价还是折价。合理的溢价/折价应有业绩或成长性支撑。

查看估值通道图

通过估值通道图观察股价在历史估值区间的运行轨迹，识别潜在的买入（接近下轨）或卖出（接近上轨）机会。

综合财务质量指标

评估ROE、净利润增速、资产负债率等财务指标。高质量公司即使估值略高也可能值得配置，反之低估但质量差的公司需谨慎。

评估投资风险与机会

结合估值水平、财务质量、行业前景、市场情绪等多维度，判断风险收益比是否合理，制定买入、持有或卖出策略。