金河生物估值是否合理？

PE36.58倍,历史43%分位,合理水平。建议关注财务指标和行业对比。

市盈率滚动12月,用最近12月净利润计算,反映最新盈利能力。公式:股价/每股收益(TTM)。

历史分位43%含义？

当前估值在历史中位置。43%时间低于当前,57%时间高于当前。分位越低越便宜。

如何用估值通道图？

蓝线=PE实际值,绿线=中位数,灰区=±1σ范围。跌破下轨可能买入机会,突破上轨需警惕。

PE=股价/收益,适合盈利稳定;PB=股价/净资产,适合重资产;PS=股价/营收,适合初创。

金河生物(002688.SZ)估值分析：PE 36.58 (43%分位)值得投资吗？

在近1年内，金河生物的滚动市盈率 (PE TTM)为 36.58，其历史估值水平合理（分位 43%）。同期估值范围在 29.02 (最低) 到 67.52 (最高) 之间。

价格对比沪深300

数据说明：

本图仅展示焦点股票与基准指数的趋势，可切换 6M / 1Y / 2Y / 3Y / 5Y 时间范围；曲线显示区间内以首日为基准的累计收益率（%）。

估值对比分析

金河生物 002688.SZ20251231焦点个股 vs 组合

对比模式（行业均值 / 偏离 / 分位）

估值指标	个股估值	行业均值	绝对差异	相对偏离	同业分位	估值水平
市盈率 (PE)	45.82	62.08	-16.26	-26.2%	—	合理
滚动市盈率 (PE TTM)基准	36.58	47.68	-11.10	-23.3%	—	合理
市净率 (PB)	1.95	2.59	-0.64	-24.6%	—	合理
市销率 (PS)	1.94	6.59	-4.65	-70.5%	—	合理

历史模式（6M/1Y/2Y/3Y/5Y：分位 / 中位 / 区间）

估值指标	个股估值	6M			1Y			2Y			3Y			5Y			估值水平
估值指标	个股估值	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	估值水平
市盈率 (PE)	45.82	5%	51.71	44.97 ~ 60.91	28%	48.40	35.79 ~ 75.87	57%	42.17	30.79 ~ 75.87	50%	45.75	30.79 ~ 75.87	50%	45.75	30.79 ~ 75.87	合理
滚动市盈率 (PE TTM)基准	36.58	26%	37.73	34.52 ~ 52.47	33%	37.79	31.85 ~ 67.52	42%	37.20	29.02 ~ 67.52	28%	41.81	29.02 ~ 67.52	28%	41.81	29.02 ~ 67.52	合理
市净率 (PB)	1.95	5%	2.24	1.92 ~ 2.63	30%	2.13	1.38 ~ 2.93	65%	1.60	1.03 ~ 2.93	77%	1.68	1.03 ~ 2.93	77%	1.68	1.03 ~ 2.93	合理
市销率 (PS)	1.94	5%	2.19	1.90 ~ 2.57	30%	2.05	1.42 ~ 3.02	65%	1.65	1.11 ~ 3.02	66%	1.79	1.11 ~ 3.02	66%	1.79	1.11 ~ 3.02	合理

行业聚合对比

数据源：行业日频聚合（最新交易日）；金额口径：总市值/流通市值（万元），成交额（千元）。

行业名称	层级	样本数	总市值	流通市值	成交额	换手(等权)	换手(加权)	PE_TTM(等权)	PE_TTM(加权)	PE(等权)	PE(加权)	PB(等权)	PB中位	PS(等权)	>MA20	>MA60	>MA250	股息率中位	更新
农林牧渔	L1	129	2.02万亿	1.69万亿	325.27亿	2.49%	1.91%	47.98	20.76	56.53	24.49	7.05	2.47	4.05	0.40%	0.35%	0.59%	1.00%	2025-12-31
动物保健Ⅱ	L2	14	0.09万亿	0.09万亿	17.50亿	1.48%	1.86%	47.68	36.40	62.08	41.65	2.59	2.02	6.59	0.21%	0.29%	0.71%	1.14%	2025-12-31
动物保健Ⅲ	L3	14	0.09万亿	0.09万亿	17.50亿	1.48%	1.86%	47.68	36.40	62.08	41.65	2.59	2.02	6.59	0.21%	0.29%	0.71%	1.14%	2025-12-31

估值通道

—

±1σ: — ~ — ±2σ: — ~ —

动物保健Ⅱ 核心指标对比表（取市值排名前20名）

股票名称	估值指标				盈利能力				市场表现
股票名称	PE	PE TTM基准	PB	PS	ROE	EPS	BPS	年化ROE	总市值	日成交额
天康生物	16.63	22.30	1.40	0.59	5.81%	0.30	5.25	7.74%	101亿	2.50亿
贤丰控股	—	—	4.63	8.75	5.12%	0.04	0.81	6.82%	39亿	6,847.05万
金河生物	45.82	36.58	1.95	1.94	6.05%	0.18	3.04	8.07%	46亿	5,622.25万
*ST绿康	—	—	—	8.07	—	-0.53	-0.68	—	52亿	5,313.66万
回盛生物	—	19.47	1.99	3.49	10.54%	1.01	10.42	14.05%	42亿	7,142.21万
中牧股份	113.37	37.48	1.41	1.34	4.02%	0.22	5.60	5.35%	80亿	5,877.61万
生物股份	153.73	166.28	3.06	13.35	2.99%	0.15	4.92	3.99%	168亿	3.98亿
亨通股份	83.68	83.12	4.39	11.88	5.37%	0.06	1.21	7.16%	159亿	5.77亿
国发股份	—	—	4.16	9.42	-0.50%	-0.01	1.47	-0.66%	32亿	5,386.73万
普莱柯	46.35	29.94	1.71	4.13	6.04%	0.46	7.45	8.05%	43亿	3,214.78万
海利生物	23.36	23.34	2.61	14.76	1.31%	0.03	2.34	1.75%	40亿	3,877.59万
蔚蓝生物	57.16	42.84	2.02	2.71	3.52%	0.24	7.01	4.69%	36亿	3,709.05万
申联生物	—	—	2.59	12.02	0.02%	0.00	3.43	0.03%	36亿	2,787.80万
科前生物	18.60	15.48	1.71	7.55	8.33%	0.72	8.95	11.10%	71亿	2,751.28万

常见问题

金河生物(002688.SZ)的估值是否合理？

当前 PE 为 45.82 倍，PB 为 1.95 倍，PS 为 1.94 倍，PE TTM 处于历史第 43.00% 分位，估值合理。从多维度看： - PE 反映盈利能力，PB 反映净资产水平，PS 适合成长型公司。 - 当前估值分位数显示公司估值处于历史中等水平。 - 建议结合行业均值、公司财务质量（如ROE、净利润增速）、成长性等进一步判断投资价值。估值仅为参考，投资需结合基本面、行业趋势和市场环境综合分析。

什么是 PE TTM？

PE TTM（市盈率-滚动12个月）= 股价 ÷ 最近12个月每股收益。相比静态 PE，TTM 更能反映公司最新盈利能力，适合季节性波动较大的行业。

历史分位数的意义是什么？

分位数表示当前估值在历史数据中的相对位置。例如45%分位表示：历史上有45%的时间估值比现在低，55%的时间比现在高，可判断当前是相对低估还是高估。

金河生物值得投资吗？

需综合考虑：①估值水平（当前43.00%分位）②行业对比③财务质量④成长性⑤风险因素。估值仅是参考维度之一，建议结合基本面、技术面全面分析。

如何使用估值通道图？

通道图显示股价在估值区间的运行轨迹。当股价接近下轨（低估区）时可能是买入机会；接近上轨（高估区）时需谨慎。但需结合市场环境和公司基本面变化判断。

PE、PB、PS 有什么区别？

PE（市盈率）适合盈利稳定的公司；PB（市净率）适合资产驱动型企业（如银行、地产）；PS（市销率）适合高成长但尚未盈利的公司（如科技股）。不同行业侧重不同指标。

如何分析金河生物的估值？

查看当前估值指标

关注核心估值指标（PE TTM、PB、PS），了解金河生物当前的估值倍数。这些指标反映了市场对公司的定价水平。

分析历史分位数

观察当前估值在历史数据中的位置（分位数）。分位数低于30%通常表示相对低估，高于70%则可能高估，需结合基本面判断。

对比行业/基准

将个股估值与行业均值、沪深300等基准指数对比，判断是溢价还是折价。合理的溢价/折价应有业绩或成长性支撑。

查看估值通道图

通过估值通道图观察股价在历史估值区间的运行轨迹，识别潜在的买入（接近下轨）或卖出（接近上轨）机会。

综合财务质量指标

评估ROE、净利润增速、资产负债率等财务指标。高质量公司即使估值略高也可能值得配置，反之低估但质量差的公司需谨慎。

评估投资风险与机会

结合估值水平、财务质量、行业前景、市场情绪等多维度，判断风险收益比是否合理，制定买入、持有或卖出策略。