中科创达估值是否合理？

PE65.67倍,历史55%分位,合理水平。建议关注财务指标和行业对比。

市盈率滚动12月,用最近12月净利润计算,反映最新盈利能力。公式:股价/每股收益(TTM)。

历史分位55%含义？

当前估值在历史中位置。55%时间低于当前,45%时间高于当前。分位越低越便宜。

如何用估值通道图？

蓝线=PE实际值,绿线=中位数,灰区=±1σ范围。跌破下轨可能买入机会,突破上轨需警惕。

PE=股价/收益,适合盈利稳定;PB=股价/净资产,适合重资产;PS=股价/营收,适合初创。

中科创达(300496.SZ)估值分析：PE 65.67 (55%分位)值得投资吗？

在近1年内，中科创达的滚动市盈率 (PE TTM)为 65.67，其历史估值水平合理（分位 55%）。同期估值范围在 28.40 (最低) 到 2686.81 (最高) 之间。

价格对比沪深300

数据说明：

本图仅展示焦点股票与基准指数的趋势，可切换 6M / 1Y / 2Y / 3Y / 5Y 时间范围；曲线显示区间内以首日为基准的累计收益率（%）。

估值对比分析

中科创达 300496.SZ20251103焦点个股 vs 组合

对比模式（行业均值 / 偏离 / 分位）

估值指标	个股估值	行业均值	绝对差异	相对偏离	同业分位	估值水平
市盈率 (PE)	78.09	83.75	-5.66	-6.8%	—	偏高
滚动市盈率 (PE TTM)基准	65.67	88.35	-22.68	-25.7%	—	合理
市净率 (PB)	3.16	10.30	-7.14	-69.3%	—	偏高
市销率 (PS)	5.91	10.45	-4.54	-43.4%	—	偏高

历史模式（6M/1Y/2Y/3Y/5Y：分位 / 中位 / 区间）

估值指标	个股估值	6M			1Y			2Y			3Y			5Y			估值水平
估值指标	个股估值	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	分位	中位	区间	估值水平
市盈率 (PE)	78.09	73%	66.67	59.84 ~ 90.08	86%	63.10	44.97 ~ 90.08	93%	53.11	27.18 ~ 90.08	91%	57.29	27.18 ~ 90.08	91%	57.29	27.18 ~ 90.08	偏高
滚动市盈率 (PE TTM)基准	65.67	49%	65.77	59.57 ~ 79.52	26%	78.41	59.20 ~ 2,686.81	55%	63.49	28.40 ~ 2,686.81	68%	60.83	28.40 ~ 2,686.81	68%	60.83	28.40 ~ 2,686.81	合理
市净率 (PB)	3.16	72%	2.76	2.47 ~ 3.67	80%	2.78	2.18 ~ 3.67	76%	2.74	1.56 ~ 4.22	50%	3.15	1.56 ~ 8.90	50%	3.15	1.56 ~ 8.90	偏高
市销率 (PS)	5.91	73%	5.04	4.53 ~ 6.82	83%	5.09	4.00 ~ 6.82	80%	4.99	2.83 ~ 7.46	53%	5.74	2.83 ~ 13.76	53%	5.74	2.83 ~ 13.76	偏高

行业聚合对比

数据源：行业日频聚合（最新交易日）；金额口径：总市值/流通市值（万元），成交额（千元）。

行业名称	层级	样本数	总市值	流通市值	成交额	换手(等权)	换手(加权)	PE_TTM(等权)	PE_TTM(加权)	PE(等权)	PE(加权)	PB(等权)	PB中位	PS(等权)	>MA20	>MA60	>MA250	股息率中位	更新
计算机	L1	367	5.57万亿	4.99万亿	1,945.12亿	4.61%	3.94%	74.03	45.93	73.85	46.83	8.14	4.34	11.68	0.72%	0.45%	0.76%	0.44%	2025-11-03
IT服务Ⅱ	L2	124	1.54万亿	1.42万亿	624.84亿	4.65%	4.46%	88.35	58.86	83.75	54.53	10.30	4.77	10.45	0.72%	0.41%	0.77%	0.29%	2025-11-03
IT服务Ⅲ	L3	147	1.75万亿	1.61万亿	731.42亿	4.75%	4.61%	81.35	53.37	77.45	49.07	10.50	4.47	9.93	0.73%	0.40%	0.75%	0.35%	2025-11-03

估值通道

—

±1σ: — ~ — ±2σ: — ~ —

IT服务Ⅱ 核心指标对比表（取市值排名前20名）

股票名称	估值指标				盈利能力				市场表现
股票名称	PE	PE TTM基准	PB	PS	ROE	EPS	BPS	年化ROE	总市值	日成交额
紫光股份	49.49	55.80	5.38	0.98	7.59%	0.36	4.93	15.17%	778亿	19.74亿
宝信软件	29.53	46.68	6.08	4.90	6.48%	0.25	3.67	12.96%	669亿	3.71亿
软通动力	283.80	251.78	4.94	1.63	-1.38%	-0.15	10.64	-2.75%	512亿	14.30亿
润和软件	309.69	386.77	13.85	14.68	1.70%	0.08	4.50	3.40%	499亿	43.78亿
中国软件	—	—	13.90	9.43	-2.64%	-0.09	4.18	-5.29%	490亿	16.63亿
岩山科技	1,374.77	258.45	4.47	67.46	0.68%	0.01	1.75	1.36%	446亿	18.37亿
常山北明	—	—	7.27	4.30	-1.75%	-0.06	3.30	-3.49%	379亿	18.93亿
东华软件	66.78	92.61	2.74	2.50	2.01%	0.08	3.82	4.02%	334亿	7.63亿
中科星图	92.39	92.18	8.40	9.98	2.05%	0.10	4.69	4.09%	325亿	3.90亿
中科创达	78.09	65.67	3.16	5.91	1.61%	0.34	21.68	3.21%	318亿	8.21亿
神州数码	41.80	59.45	2.83	0.25	4.25%	0.64	15.03	8.50%	315亿	19.22亿
网宿科技	42.77	33.48	2.85	5.85	3.79%	0.15	3.99	7.58%	288亿	9.13亿
云天励飞-U	—	—	7.14	30.19	-5.29%	-0.58	10.85	-10.58%	277亿	5.88亿
光环新网	64.37	149.77	1.93	3.37	1.13%	0.08	7.09	1.51%	246亿	5.50亿
数据港	181.18	162.98	7.25	13.92	3.67%	0.17	4.60	4.90%	240亿	7.00亿
华胜天成	939.13	37.98	4.78	5.30	3.13%	0.13	4.14	6.25%	227亿	52.79亿
慧博云通	338.17	218.52	20.14	12.72	0.56%	0.01	2.50	1.12%	222亿	5.47亿
国网信通	32.35	30.01	3.54	3.02	4.11%	0.22	5.12	8.22%	221亿	1.69亿
税友股份	193.65	203.59	8.64	11.21	2.85%	0.17	6.11	5.71%	218亿	8.77亿
虹软科技	120.79	92.75	8.02	26.18	5.27%	0.35	6.64	7.02%	213亿	3.39亿

常见问题

中科创达(300496.SZ)的估值是否合理？

当前 PE 为 78.09 倍，PB 为 3.16 倍，PS 为 5.91 倍，PE TTM 处于历史第 55.00% 分位，估值合理。从多维度看： - PE 反映盈利能力，PB 反映净资产水平，PS 适合成长型公司。 - 当前估值分位数显示公司估值处于历史中等水平。 - 建议结合行业均值、公司财务质量（如ROE、净利润增速）、成长性等进一步判断投资价值。估值仅为参考，投资需结合基本面、行业趋势和市场环境综合分析。

什么是 PE TTM？

PE TTM（市盈率-滚动12个月）= 股价 ÷ 最近12个月每股收益。相比静态 PE，TTM 更能反映公司最新盈利能力，适合季节性波动较大的行业。

历史分位数的意义是什么？

分位数表示当前估值在历史数据中的相对位置。例如45%分位表示：历史上有45%的时间估值比现在低，55%的时间比现在高，可判断当前是相对低估还是高估。

中科创达值得投资吗？

需综合考虑：①估值水平（当前55.00%分位）②行业对比③财务质量④成长性⑤风险因素。估值仅是参考维度之一，建议结合基本面、技术面全面分析。

如何使用估值通道图？

通道图显示股价在估值区间的运行轨迹。当股价接近下轨（低估区）时可能是买入机会；接近上轨（高估区）时需谨慎。但需结合市场环境和公司基本面变化判断。

PE、PB、PS 有什么区别？

PE（市盈率）适合盈利稳定的公司；PB（市净率）适合资产驱动型企业（如银行、地产）；PS（市销率）适合高成长但尚未盈利的公司（如科技股）。不同行业侧重不同指标。

如何分析中科创达的估值？

查看当前估值指标

关注核心估值指标（PE TTM、PB、PS），了解中科创达当前的估值倍数。这些指标反映了市场对公司的定价水平。

分析历史分位数

观察当前估值在历史数据中的位置（分位数）。分位数低于30%通常表示相对低估，高于70%则可能高估，需结合基本面判断。

对比行业/基准

将个股估值与行业均值、沪深300等基准指数对比，判断是溢价还是折价。合理的溢价/折价应有业绩或成长性支撑。

查看估值通道图

通过估值通道图观察股价在历史估值区间的运行轨迹，识别潜在的买入（接近下轨）或卖出（接近上轨）机会。

综合财务质量指标

评估ROE、净利润增速、资产负债率等财务指标。高质量公司即使估值略高也可能值得配置，反之低估但质量差的公司需谨慎。

评估投资风险与机会

结合估值水平、财务质量、行业前景、市场情绪等多维度，判断风险收益比是否合理，制定买入、持有或卖出策略。