在近1年内，交通银行的滚动市盈率 (PE TTM)为 6.94，其历史估值水平偏高（分位 87%）。 同期估值范围在 4.54 (最低) 到 7.82 (最高) 之间。
价格对比沪深300
本图仅展示焦点股票与基准指数的趋势，可切换 6M / 1Y / 2Y / 3Y / 5Y 时间范围；曲线显示区间内以首日为基准的累计收益率（%）。
估值对比分析
对比模式（行业均值 / 偏离 / 分位）
| 估值指标 | 个股估值 | 行业均值 | 绝对差异 | 相对偏离 | 同业分位 | 估值水平 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 市盈率 (PE) | 7.03 | 7.96 | -0.93 | -11.7% | — | 偏高 |
| 滚动市盈率 (PE TTM)基准 | 6.94 | 7.88 | -0.94 | -11.9% | — | 偏高 |
| 市净率 (PB) | 0.58 | 0.74 | -0.16 | -21.5% | — | 合理 |
| 市销率 (PS) | 2.53 | 2.98 | -0.45 | -15.2% | — | 偏高 |
历史模式（6M/1Y/2Y/3Y/5Y：分位 / 中位 / 区间）
| 估值指标 | 个股估值 | 6M | 1Y | 2Y | 3Y | 5Y | 估值水平 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 分位 | 中位 | 区间 | 分位 | 中位 | 区间 | 分位 | 中位 | 区间 | 分位 | 中位 | 区间 | 分位 | 中位 | 区间 | |||
| 市盈率 (PE) | 7.03 | 7.03 | 6.09 ~ 7.86 | 6.17 | 5.69 ~ 7.86 | 5.89 | 4.60 ~ 7.86 | 5.51 | 3.77 ~ 7.86 | 5.51 | 3.77 ~ 7.86 | 偏高 | |||||
| 滚动市盈率 (PE TTM)基准 | 6.94 | 6.96 | 6.06 ~ 7.82 | 6.16 | 5.72 ~ 7.82 | 5.90 | 4.54 ~ 7.82 | 5.51 | 3.63 ~ 7.82 | 5.51 | 3.63 ~ 7.82 | 偏高 | |||||
| 市净率 (PB) | 0.58 | 0.59 | 0.53 ~ 0.67 | 0.58 | 0.53 ~ 0.67 | 0.57 | 0.48 ~ 0.67 | 0.54 | 0.40 ~ 0.67 | 0.54 | 0.40 ~ 0.67 | 合理 | |||||
| 市销率 (PS) | 2.53 | 2.53 | 2.19 ~ 2.83 | 2.22 | 2.05 ~ 2.83 | 2.12 | 1.55 ~ 2.83 | 1.98 | 1.23 ~ 2.83 | 1.98 | 1.23 ~ 2.83 | 偏高 | |||||
行业聚合对比
数据源：行业日频聚合（最新交易日）；金额口径：总市值/流通市值（万元），成交额（千元）。
| 行业名称 | 层级 | 样本数 | 总市值 | 流通市值 | 成交额 | 换手(等权) | 换手(加权) | PE_TTM(等权) | PE_TTM(加权) | PE(等权) | PE(加权) | PB(等权) | PB中位 | PS(等权) | >MA20 | >MA60 | >MA250 | 股息率中位 | 更新 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 银行 | L1 | 42 | 15.97万亿 | 10.78万亿 | 237.15亿 | 0.59% | 0.22% | 6.30 | 7.36 | 6.47 | 7.45 | 0.62 | 0.60 | 2.34 | 0.10% | 0.45% | 0.69% | 4.65% | 2025-12-09 |
| 国有大型银行Ⅱ | L2 | 6 | 11.35万亿 | 6.64万亿 | 85.21亿 | 0.30% | 0.13% | 7.88 | 8.02 | 7.96 | 8.10 | 0.74 | 0.71 | 2.98 | 0.00% | 0.83% | 1.00% | 3.70% | 2025-12-09 |
| 国有大型银行Ⅲ | L3 | 6 | 11.35万亿 | 6.64万亿 | 85.21亿 | 0.30% | 0.13% | 7.88 | 8.02 | 7.96 | 8.10 | 0.74 | 0.71 | 2.98 | 0.00% | 0.83% | 1.00% | 3.70% | 2025-12-09 |
估值通道
国有大型银行Ⅱ 核心指标对比表（取市值排名前20名）
| 股票名称 | 估值指标 | 盈利能力 | 市场表现 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| PE | PE TTM基准 | PB | PS | ROE | EPS | BPS | 年化ROE | 总市值 | 日成交额 | |
| 农业银行 | 9.98 | 9.75 | 1.03 | 3.96 | 7.06% | 0.59 | 7.82 | 9.41% | 3万亿 | 26.43亿 |
| 交通银行 | 7.03 | 6.94 | 0.58 | 2.53 | 5.77% | 0.80 | 12.85 | 7.70% | 6,583亿 | 7.08亿 |
| 工商银行 | 7.89 | 7.87 | 0.76 | 3.51 | 6.63% | 0.73 | 10.73 | 8.84% | 3万亿 | 21.42亿 |
| 邮储银行 | 7.69 | 7.63 | 0.66 | 1.91 | 6.98% | — | 8.44 | 9.31% | 6,653亿 | 7.25亿 |
| 建设银行 | 7.28 | 7.25 | 0.71 | 3.26 | 7.40% | 1.00 | 13.12 | 9.87% | 2万亿 | 8.39亿 |
| 中国银行 | 7.91 | 7.85 | 0.70 | 2.99 | 6.01% | — | 8.30 | 8.02% | 2万亿 | 14.64亿 |
常见问题
交通银行(601328.SH)的估值是否合理？
当前 PE 为 7.03 倍，PB 为 0.58 倍，PS 为 2.53 倍，PE TTM 处于历史第 87.00% 分位，估值极度高估。 从多维度看： - PE 反映盈利能力，PB 反映净资产水平，PS 适合成长型公司。 - 当前估值分位数显示公司估值处于历史中等水平。 - 建议结合行业均值、公司财务质量（如ROE、净利润增速）、成长性等进一步判断投资价值。 估值仅为参考，投资需结合基本面、行业趋势和市场环境综合分析。
什么是 PE TTM？
PE TTM（市盈率-滚动12个月）= 股价 ÷ 最近12个月每股收益。相比静态 PE，TTM 更能反映公司最新盈利能力，适合季节性波动较大的行业。
历史分位数的意义是什么？
分位数表示当前估值在历史数据中的相对位置。例如45%分位表示：历史上有45%的时间估值比现在低，55%的时间比现在高，可判断当前是相对低估还是高估。
交通银行值得投资吗？
需综合考虑：①估值水平（当前87.00%分位）②行业对比③财务质量④成长性⑤风险因素。估值仅是参考维度之一，建议结合基本面、技术面全面分析。
如何使用估值通道图？
通道图显示股价在估值区间的运行轨迹。当股价接近下轨（低估区）时可能是买入机会；接近上轨（高估区）时需谨慎。但需结合市场环境和公司基本面变化判断。
PE、PB、PS 有什么区别？
PE（市盈率）适合盈利稳定的公司；PB（市净率）适合资产驱动型企业（如银行、地产）；PS（市销率）适合高成长但尚未盈利的公司（如科技股）。不同行业侧重不同指标。
如何分析交通银行的估值？
查看当前估值指标
关注核心估值指标（PE TTM、PB、PS），了解交通银行当前的估值倍数。这些指标反映了市场对公司的定价水平。
分析历史分位数
观察当前估值在历史数据中的位置（分位数）。分位数低于30%通常表示相对低估，高于70%则可能高估，需结合基本面判断。
对比行业/基准
将个股估值与行业均值、沪深300等基准指数对比，判断是溢价还是折价。合理的溢价/折价应有业绩或成长性支撑。
查看估值通道图
通过估值通道图观察股价在历史估值区间的运行轨迹，识别潜在的买入（接近下轨）或卖出（接近上轨）机会。
综合财务质量指标
评估ROE、净利润增速、资产负债率等财务指标。高质量公司即使估值略高也可能值得配置，反之低估但质量差的公司需谨慎。
评估投资风险与机会
结合估值水平、财务质量、行业前景、市场情绪等多维度，判断风险收益比是否合理，制定买入、持有或卖出策略。