价格对比沪深300
本图仅展示焦点股票与基准指数的趋势，可切换 6M / 1Y / 2Y / 3Y / 5Y 时间范围；曲线显示区间内以首日为基准的累计收益率（%）。
估值对比分析
对比模式（行业均值 / 偏离 / 分位）
| 估值指标 | 个股估值 | 行业均值 | 绝对差异 | 相对偏离 | 同业分位 | 估值水平 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 市盈率 (PE) | 569.59 | 48.62 | +520.97 | +1071.6% | — | 合理 |
| 市净率 (PB) | 5.01 | 3.72 | +1.29 | +34.5% | — | 吸引 |
| 市销率 (PS) | 26.95 | 8.64 | +18.31 | +211.8% | — | 合理 |
历史模式（6M/1Y/2Y/3Y/5Y：分位 / 中位 / 区间）
| 估值指标 | 个股估值 | 6M | 1Y | 2Y | 3Y | 5Y | 估值水平 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 分位 | 中位 | 区间 | 分位 | 中位 | 区间 | 分位 | 中位 | 区间 | 分位 | 中位 | 区间 | 分位 | 中位 | 区间 | |||
| 市盈率 (PE) | 569.59 | 684.03 | 553.99 ~ 830.03 | 662.00 | 64.19 ~ 933.16 | 70.82 | 12.62 ~ 933.16 | 67.12 | 10.96 ~ 933.16 | 67.12 | 10.96 ~ 933.16 | 合理 | |||||
| 市净率 (PB) | 5.01 | 5.98 | 4.87 ~ 7.22 | 6.64 | 4.87 ~ 8.12 | 6.76 | 4.49 ~ 8.58 | 6.78 | 3.93 ~ 12.77 | 6.78 | 3.93 ~ 12.77 | 吸引 | |||||
| 市销率 (PS) | 26.95 | 32.36 | 26.21 ~ 39.27 | 31.32 | 14.53 ~ 44.15 | 16.03 | 5.34 ~ 44.15 | 15.75 | 4.64 ~ 44.15 | 15.75 | 4.64 ~ 44.15 | 合理 | |||||
行业聚合对比
数据源：行业日频聚合（最新交易日）；金额口径：总市值/流通市值（万元），成交额（千元）。
| 行业名称 | 层级 | 样本数 | 总市值 | 流通市值 | 成交额 | 换手(等权) | 换手(加权) | PE_TTM(等权) | PE_TTM(加权) | PE(等权) | PE(加权) | PB(等权) | PB中位 | PS(等权) | >MA20 | >MA60 | >MA250 | 股息率中位 | 更新 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 医药生物 | L1 | 462 | 7.00万亿 | 5.82万亿 | 872.01亿 | 2.42% | 1.49% | 46.80 | 26.27 | 51.26 | 27.85 | 4.95 | 2.75 | 14.10 | 0.18% | 0.29% | 0.68% | 1.37% | 2025-12-09 |
| 医疗器械 | L2 | 122 | 1.46万亿 | 1.33万亿 | 161.57亿 | 1.74% | 1.22% | 48.83 | 31.09 | 48.62 | 28.56 | 3.72 | 2.62 | 8.64 | 0.15% | 0.20% | 0.62% | 1.06% | 2025-12-09 |
| 生物制品 | L2 | 79 | 1.56万亿 | 1.03万亿 | 138.88亿 | 2.10% | 1.33% | 53.51 | 27.73 | 54.46 | 28.31 | 7.32 | 2.65 | 9.78 | 0.16% | 0.32% | 0.66% | 1.27% | 2025-12-09 |
估值通道
医疗器械 核心指标对比表（取市值排名前20名）
| 股票名称 | 估值指标 | 盈利能力 | 市场表现 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| PE | PE TTM基准 | PB | PS | ROE | EPS | BPS | 年化ROE | 总市值 | 日成交额 | |
| 迈瑞医疗 | 20.65 | 28.01 | 6.40 | 6.56 | 20.15% | 6.25 | 32.41 | 26.86% | 2,409亿 | 11.48亿 |
| 联影医疗 | 84.24 | 62.13 | 5.13 | 10.32 | 5.50% | 1.36 | 25.25 | 7.34% | 1,063亿 | 3.91亿 |
| 万泰生物 | 569.59 | — | 5.01 | 26.95 | -1.42% | -0.14 | 9.56 | -1.90% | 605亿 | 1.99亿 |
| 新产业 | 25.48 | 28.24 | 5.33 | 10.27 | 13.91% | 1.53 | 11.13 | 18.55% | 466亿 | 9,281.21万 |
| 爱美客 | 21.82 | 29.15 | 5.78 | 14.12 | 14.40% | 3.63 | 24.42 | 19.20% | 427亿 | 2.36亿 |
| 鱼跃医疗 | 19.78 | 20.52 | 2.72 | 4.72 | 11.25% | 1.47 | 13.49 | 15.00% | 357亿 | 1.49亿 |
| 惠泰医疗 | 49.80 | 43.63 | 11.21 | 16.23 | 22.64% | 4.42 | 21.20 | 30.19% | 335亿 | 2.06亿 |
| 乐普医疗 | 117.50 | 68.06 | 1.91 | 4.75 | 6.29% | 0.53 | 8.41 | 8.38% | 290亿 | 1.61亿 |
| 人福医药 | 21.78 | 20.27 | 1.53 | 1.14 | 9.24% | 1.03 | 11.59 | 12.32% | 290亿 | 9.50亿 |
| 英科医疗 | 18.70 | 16.10 | 1.51 | 2.88 | 5.20% | 1.45 | 27.73 | 6.93% | 274亿 | 6.86亿 |
| 华大智造 | — | — | 3.24 | 8.32 | -1.53% | — | 18.55 | -2.04% | 251亿 | 1.25亿 |
| 奕瑞科技 | 45.24 | 38.58 | 3.61 | 11.49 | 8.78% | 2.35 | 29.09 | 11.71% | 210亿 | 1.09亿 |
| 安图生物 | 17.06 | 18.57 | 2.33 | 4.56 | 9.90% | 1.50 | 15.31 | 13.20% | 204亿 | 6,655.78万 |
| 大博医疗 | 55.88 | 36.82 | 5.98 | 9.34 | 13.24% | 1.04 | 8.06 | 17.65% | 199亿 | 7,222.28万 |
| 盛达资源 | 50.75 | 38.55 | 6.02 | 9.83 | 10.19% | 0.47 | 4.77 | 13.58% | 198亿 | 12.45亿 |
| 振德医疗 | 51.11 | 70.09 | 3.46 | 4.62 | 3.58% | 0.76 | 21.40 | 4.78% | 197亿 | 8.86亿 |
| 华大基因 | — | — | 2.02 | 4.83 | -0.23% | -0.05 | 22.09 | -0.31% | 187亿 | 1.10亿 |
| 九安医疗 | 11.16 | 9.86 | 0.84 | 7.18 | 7.40% | 3.66 | 47.73 | 9.87% | 186亿 | 2.36亿 |
| 威高血净 | 37.96 | 35.96 | 2.47 | 4.73 | 5.42% | 0.85 | 16.71 | 7.22% | 171亿 | 5,948.23万 |
| 热景生物 | — | — | 5.78 | 33.17 | -3.63% | -1.23 | 31.63 | -4.84% | 169亿 | 2.26亿 |
常见问题
万泰生物(603392.SH)的估值是否合理？
当前 PE 为 569.59 倍，PB 为 5.01 倍，PS 为 26.95 倍，PE TTM 处于历史第 50.00% 分位，估值合理。 从多维度看： - PE 反映盈利能力，PB 反映净资产水平，PS 适合成长型公司。 - 当前估值分位数显示公司估值处于历史中等水平。 - 建议结合行业均值、公司财务质量（如ROE、净利润增速）、成长性等进一步判断投资价值。 估值仅为参考，投资需结合基本面、行业趋势和市场环境综合分析。
什么是 PE TTM？
PE TTM（市盈率-滚动12个月）= 股价 ÷ 最近12个月每股收益。相比静态 PE，TTM 更能反映公司最新盈利能力，适合季节性波动较大的行业。
历史分位数的意义是什么？
分位数表示当前估值在历史数据中的相对位置。例如45%分位表示：历史上有45%的时间估值比现在低，55%的时间比现在高，可判断当前是相对低估还是高估。
万泰生物值得投资吗？
需综合考虑：①估值水平（当前50.00%分位）②行业对比③财务质量④成长性⑤风险因素。估值仅是参考维度之一，建议结合基本面、技术面全面分析。
如何使用估值通道图？
通道图显示股价在估值区间的运行轨迹。当股价接近下轨（低估区）时可能是买入机会；接近上轨（高估区）时需谨慎。但需结合市场环境和公司基本面变化判断。
PE、PB、PS 有什么区别？
PE（市盈率）适合盈利稳定的公司；PB（市净率）适合资产驱动型企业（如银行、地产）；PS（市销率）适合高成长但尚未盈利的公司（如科技股）。不同行业侧重不同指标。
如何分析万泰生物的估值？
查看当前估值指标
关注核心估值指标（PE TTM、PB、PS），了解万泰生物当前的估值倍数。这些指标反映了市场对公司的定价水平。
分析历史分位数
观察当前估值在历史数据中的位置（分位数）。分位数低于30%通常表示相对低估，高于70%则可能高估，需结合基本面判断。
对比行业/基准
将个股估值与行业均值、沪深300等基准指数对比，判断是溢价还是折价。合理的溢价/折价应有业绩或成长性支撑。
查看估值通道图
通过估值通道图观察股价在历史估值区间的运行轨迹，识别潜在的买入（接近下轨）或卖出（接近上轨）机会。
综合财务质量指标
评估ROE、净利润增速、资产负债率等财务指标。高质量公司即使估值略高也可能值得配置，反之低估但质量差的公司需谨慎。
评估投资风险与机会
结合估值水平、财务质量、行业前景、市场情绪等多维度，判断风险收益比是否合理，制定买入、持有或卖出策略。